摘 要
隨著各種能源的開采和利用，一方面人類社會逐步邁入了現代化的工業文明，另一方面使用常規能源造成的環境問題不斷地為人們所了解和認知。近些年，人類對常規能源的不合理使用以及不健康環保的生活方式，產生了大量的工業廢水廢氣、光化學煙霧以及尾氣等導致全球氣候變化的大氣污染，尤其是近幾年嚴重威脅到人類身心健康的霧霾天氣。在此背景下，遏制溫室氣體排放，打造清潔環境的金融活動便應運而生。目前，我國溫室氣體排放量較大，因此，對應的低碳業務需求也較多。低碳業務的有效開展需要金融的支持，這一契機催生了碳金融的發展，并使我國碳金融具有較大的發展及贏利空間，為我國以銀行業為主導力量的金融機構開展碳金融業務提供了廣闊的平臺。國際上，我國政府在 2015 年巴黎氣候峰會上強調將進一步控制溫室氣體的排放量，努力兌現到 2020 年碳強度降低 40%-45%的承諾；在國內，中共十八屆五中全會提出了綠色發展的理念，包括推動低碳循環發展，加快能源技術創新，加大環境治理，推動形成綠色發展方式和生活方式等內容。針對國家提出發展綠色經濟的宏觀政策，我國商業銀行如何抓牢碳金融帶來的商機，擴寬碳金融領域的業務，實現履行社會責任和提高經濟效益的雙贏局面，已成為當前亟待探討和研究的問題。
本文運用理論與模型分析相結合的方法，論文首先闡述了碳金融產生的制度基礎，簡要介紹碳金融交易市場的產生、工具和結構，以及商業銀行發展碳金融的必要性；其次運用收益模型對商業銀行發展碳金融的可行性進行分析；再次從國際和國內兩個地域范疇描述碳金融的發展現狀，并以建設銀行為例，介紹建設銀行通過加強市場研究，分析并借鑒同業發展碳金融的經驗，增強在低碳金融活動中的競爭力，并且從三個方面介入碳金融市場；接著運用戰略分析法--SWOT分析法，全面評價我國商業銀行發展碳金融的內部優勢、劣勢，以及外部的機遇和威脅；最后結合國外典型銀行碳金融的發展經驗和我國具體情況，提出加強我國銀行發展碳金融能力以及改善外部政策環境的對策建議。
關鍵詞：碳金融，商業銀行，收益模型，SWOT 分析
Abstract
With a variety of energy exploitation and utilization, on the one hand, the humansociety has gradually entered the modern industrial civilization, on the other hand,people constantly realize the environmental problems caused by the use of conventionalenergy. In recent years, the human irrational use of conventional energy andenvironmental unhealthy lifestyle, resulting in the air pollution which changes theglobal climate, including a large number of industrial waste gas, photochemical smogand exhaust , especially the haze, a serious threat to the human's health in recent years.
In the background, to curb greenhouse gas emissions and build a clean environment andfinancial activities have come into being. At present, the amount of greenhouse gasemissions in China is large, therefore, the corresponding demand for low carbonbusiness is more. Effective low-carbon businesses need financial support, thisopportunity gave birth to the development of carbon finance. Carbon finance and ourcountry has a large space for development and profit, and it provides a developmentplatform to our banking industry ,the leading force of the financial institution, for thecarbon finance business. Internationally, our government further emphasize the controlof emissions of greenhouse gases, efforts to meet 2020 carbon intensity by 40% -45% ofthe commitments in the 2015 climate summit in Paris; in the country, the CommunistParty of China in the fifth Plenary Session of the 18th CPC Central Committee putforward the concept of green development, including the promotion of low-carbondevelopment cycles, accelerate energy technology innovation, improve the environment,promote the formation of green development and lifestyle. How China's commercialbanks comply with the macroeconomic policy:“economic restructuring”, grasp thecarbon finance opportunities, widening the field of carbon finance business and buildinga win-win situation between social responsibility and economic has become a problemwhich is urgent to explore and research.
This paper combining theoretical and model methods, it first describes theinstitutional basis of carbon finance, and the carbon trading market, tools and structure.
At the same time, it briefly introduces the necessity for commercial banks to developthe carbon finance; Secondly, the paper uses the revenue model to analyze the feasibilityfor commercial banks to develop the carbon finance; Thirdly, this paper, from twogeographical areas, introduces the current situation of the development of carbonfinance, in addition, it takes the Construction Bank as a typical case, and theConstruction Bank enhances competitiveness in low carbon financial activities bystrengthening the research of Carbon finance market , analyzing and referencing tostrategy of the inter-bank to develop the carbon finance, and from three aspects involvedin carbon financial market; Then using SWOT analysis to conduct the CommercialBank of our country in developing the carbon finance business, objective understandingof the development of carbon finance in commercial banks advantages, disadvantages,opportunities and challenges; Finally the paper combining the development of thetypical foreign banks' experience in carbon finance and the specific situation of ourcountry, it puts forward some countermeasures and suggestions to strengthen thedevelopment of carbon finance in China's commercial banks as well as the improvementof external policy environment.
Key words:Carbon financial, Commercial bank, Revenue model, SWOT analysis
目 錄
摘 要
Abstract
目 錄
第 1 章 緒 論
1.1 研究目的和意義
1.1.1 研究目的
1.1.2 研究意義
1.2 國內外研究現狀
1.2.1 國外研究現狀
1.2.1.1 金融與環境保護的融合
1.2.1.2 碳金融交易市場的形成與發展
1.2.1.3 碳金融交易風險管理研究
1.2.2 國內研究現狀
1.2.2.1 商業銀行發展碳金融的模式
1.2.2.2 商業銀行對碳金融的創新發展
1.2.2.3 商業銀行對碳金融的風險管理
1.2.2.4 商業銀行發展碳金融的對策研究
1.3 研究的基本思路、方法及創新點
1.3.1 研究思路
1.3.2 研究方法
1.3.3 創新點
第 2 章 碳金融發展理論概述
2.1 碳金融基本概念
2.2 碳金融產生的理論基礎
2.2.1 外部性理論
2.2.2 “赤道原則”理論
2.2.3 環境經濟學理論
2.3 碳金融交易市場
2.3.1 碳金融交易市場的產生
2.3.2 碳金融交易市場工具
2.3.3 碳金融交易市場結構
2.4 商業銀行發展碳金融的必要性
2.4.1 商業銀行發展碳金融是分散信貸風險的需要
2.4.2 商業銀行發展碳金融是提升銀行業國際競爭力的需要
2.4.3 商業銀行發展碳金融是促進我國經濟模式轉型的需要
2.4.4 商業銀行發展碳金融是提高社會形象的需要
第 3 章商業銀行發展碳金融可行性分析--基于收益模型分析
3.1 基于收益模型的可行性分析
3.1.1 計算企業的碳排放量
3.1.2 確定企業的生產成本
3.1.3 構建商業銀行發展碳金融收益模型
3.2 收益模型結果分析
第 4 章 碳金融實踐發展現狀
4.1 國際碳金融發展現狀
4.1.1 CDM 項目的發展
4.1.2 多樣化的碳金融產品
4.1.3 碳金融創新
4.1.4 國外商業銀行碳金融發展實踐
4.2 國內碳金融發展現狀
4.2.1 CDM 項目的發展
4.2.2 碳基金的發展
4.2.3 我國商業銀行碳金融發展實踐
4.2.3.1 綠色信貸的發展
4.2.3.2 與碳排放交易所建立合作關系
4.2.4 典型案例分析--以建設銀行為例
4.2.4.1 打好碳金融時代發展“地基”
4.2.4.2 提高碳金融風險管理能力
4.2.4.3 構建碳金融可持續企業文化
4.3 國外商業銀行碳金融發展的經驗和啟示
4.3.1 加強對碳金融的認識，培育專業人才
4.3.2 創新低碳信貸業務
4.3.3 創新碳金融衍生品業務
4.3.4 加強對碳金融風險的管控
第 5 章 我國商業銀行發展碳金融的 SWOT 分析
5.1 內部優勢（S）
5.1.1 商業銀行擁有龐大的信息和客戶資源
5.1.2 商業銀行具有雄厚的資金實力
5.1.3 我國銀行業發展碳金融發展具有成效
5.2 內部劣勢（W）
5.2.1 商業銀行發展低碳金融的戰略儲備缺乏
5.2.2 商業銀行發展碳金融的金融創新和服務能力不足
5.2.3 商業銀行發展碳金融的專業人才稀缺
5.3 外部機遇（O）
5.3.1 轉變經濟發展方式的契機
5.3.2 商業銀行追求盈利、樹立良好社會形象的需要
5.3.3 具有豐富的碳減排資源和前景廣闊的碳金融交易市場
5.3.4 碳減排成本低，核準減排量交易需求量大
5.3.5 人民幣加入特別提款權的國際政策
5.4 外部威脅（T）
5.4.1 缺乏行之有效的碳金融交易制度、平臺以及相應的配套政策
5.4.2 碳金融政策激勵措施相對滯后
5.4.3 對碳金融認識不到位，不具備全民碳金融意識
5.4.4 碳金融發展面臨著諸多的風險
5.4.5 國際碳交易市場定價權的缺失
第 6 章 我國商業銀行碳金融發展的對策建議
6.1 提高商業銀行的基礎能力、業務模式創新能力以及風險防范能力
6.1.1 商業銀行應加強自身基礎能力建設
6.1.1.1 積極制定碳金融發展規劃
6.1.1.2 加強復合型人才的培養
6.1.1.3 加強低碳理念和低碳服務的宣傳推廣，樹立全民碳金融意識
6.1.1.4 積極加強與國內外低碳金融相關機構的合作
6.1.2 商業銀行應加強碳金融業務模式創新
6.1.2.1 增加低碳授信額度
6.1.2.2 拓展碳金融中間業務
6.1.2.3 拓展碳金融表外業務
6.1.3 商業銀行應提高碳金融風險的防范能力
6.1.3.1 加強低碳信貸風險防范
6.1.3.2 加強 CDM 項目風險防范
6.1.3.3 加強市場風險防范
6.1.3.4 加強政策風險防范
6.2 改善商業銀行碳金融發展的外部政策環境
6.2.1 大力推廣碳金融理念
6.2.2 完善低碳發展環境，加快碳金融市場機制建設
6.2.3 健全碳金融監管的配套政策
6.2.4 構建碳金融發展的補償激勵機制
6.2.5 推動人民幣對碳交易計價的國際化進程
第 7 章 總結
參考文獻
致 謝
隨著各種能源的開采和利用，一方面人類社會逐步邁入了現代化的工業文明，另一方面使用常規能源造成的環境問題不斷地為人們所了解和認知。近些年，人類對常規能源的不合理使用以及不健康環保的生活方式，產生了大量的工業廢水廢氣、光化學煙霧以及尾氣等導致全球氣候變化的大氣污染，尤其是近幾年嚴重威脅到人類身心健康的霧霾天氣。在此背景下，遏制溫室氣體排放，打造清潔環境的金融活動便應運而生。目前，我國溫室氣體排放量較大，因此，對應的低碳業務需求也較多。低碳業務的有效開展需要金融的支持，這一契機催生了碳金融的發展，并使我國碳金融具有較大的發展及贏利空間，為我國以銀行業為主導力量的金融機構開展碳金融業務提供了廣闊的平臺。國際上，我國政府在 2015 年巴黎氣候峰會上強調將進一步控制溫室氣體的排放量，努力兌現到 2020 年碳強度降低 40%-45%的承諾；在國內，中共十八屆五中全會提出了綠色發展的理念，包括推動低碳循環發展，加快能源技術創新，加大環境治理，推動形成綠色發展方式和生活方式等內容。針對國家提出發展綠色經濟的宏觀政策，我國商業銀行如何抓牢碳金融帶來的商機，擴寬碳金融領域的業務，實現履行社會責任和提高經濟效益的雙贏局面，已成為當前亟待探討和研究的問題。
本文運用理論與模型分析相結合的方法，論文首先闡述了碳金融產生的制度基礎，簡要介紹碳金融交易市場的產生、工具和結構，以及商業銀行發展碳金融的必要性；其次運用收益模型對商業銀行發展碳金融的可行性進行分析；再次從國際和國內兩個地域范疇描述碳金融的發展現狀，并以建設銀行為例，介紹建設銀行通過加強市場研究，分析并借鑒同業發展碳金融的經驗，增強在低碳金融活動中的競爭力，并且從三個方面介入碳金融市場；接著運用戰略分析法--SWOT分析法，全面評價我國商業銀行發展碳金融的內部優勢、劣勢，以及外部的機遇和威脅；最后結合國外典型銀行碳金融的發展經驗和我國具體情況，提出加強我國銀行發展碳金融能力以及改善外部政策環境的對策建議。
關鍵詞：碳金融，商業銀行，收益模型，SWOT 分析
Abstract
With a variety of energy exploitation and utilization, on the one hand, the humansociety has gradually entered the modern industrial civilization, on the other hand,people constantly realize the environmental problems caused by the use of conventionalenergy. In recent years, the human irrational use of conventional energy andenvironmental unhealthy lifestyle, resulting in the air pollution which changes theglobal climate, including a large number of industrial waste gas, photochemical smogand exhaust , especially the haze, a serious threat to the human's health in recent years.
In the background, to curb greenhouse gas emissions and build a clean environment andfinancial activities have come into being. At present, the amount of greenhouse gasemissions in China is large, therefore, the corresponding demand for low carbonbusiness is more. Effective low-carbon businesses need financial support, thisopportunity gave birth to the development of carbon finance. Carbon finance and ourcountry has a large space for development and profit, and it provides a developmentplatform to our banking industry ,the leading force of the financial institution, for thecarbon finance business. Internationally, our government further emphasize the controlof emissions of greenhouse gases, efforts to meet 2020 carbon intensity by 40% -45% ofthe commitments in the 2015 climate summit in Paris; in the country, the CommunistParty of China in the fifth Plenary Session of the 18th CPC Central Committee putforward the concept of green development, including the promotion of low-carbondevelopment cycles, accelerate energy technology innovation, improve the environment,promote the formation of green development and lifestyle. How China's commercialbanks comply with the macroeconomic policy:“economic restructuring”, grasp thecarbon finance opportunities, widening the field of carbon finance business and buildinga win-win situation between social responsibility and economic has become a problemwhich is urgent to explore and research.
This paper combining theoretical and model methods, it first describes theinstitutional basis of carbon finance, and the carbon trading market, tools and structure.
At the same time, it briefly introduces the necessity for commercial banks to developthe carbon finance; Secondly, the paper uses the revenue model to analyze the feasibilityfor commercial banks to develop the carbon finance; Thirdly, this paper, from twogeographical areas, introduces the current situation of the development of carbonfinance, in addition, it takes the Construction Bank as a typical case, and theConstruction Bank enhances competitiveness in low carbon financial activities bystrengthening the research of Carbon finance market , analyzing and referencing tostrategy of the inter-bank to develop the carbon finance, and from three aspects involvedin carbon financial market; Then using SWOT analysis to conduct the CommercialBank of our country in developing the carbon finance business, objective understandingof the development of carbon finance in commercial banks advantages, disadvantages,opportunities and challenges; Finally the paper combining the development of thetypical foreign banks' experience in carbon finance and the specific situation of ourcountry, it puts forward some countermeasures and suggestions to strengthen thedevelopment of carbon finance in China's commercial banks as well as the improvementof external policy environment.
Key words:Carbon financial, Commercial bank, Revenue model, SWOT analysis
目 錄
摘 要
Abstract
目 錄
第 1 章 緒 論
1.1 研究目的和意義
1.1.1 研究目的
1.1.2 研究意義
1.2 國內外研究現狀
1.2.1 國外研究現狀
1.2.1.1 金融與環境保護的融合
1.2.1.2 碳金融交易市場的形成與發展
1.2.1.3 碳金融交易風險管理研究
1.2.2 國內研究現狀
1.2.2.1 商業銀行發展碳金融的模式
1.2.2.2 商業銀行對碳金融的創新發展
1.2.2.3 商業銀行對碳金融的風險管理
1.2.2.4 商業銀行發展碳金融的對策研究
1.3 研究的基本思路、方法及創新點
1.3.1 研究思路
1.3.2 研究方法
1.3.3 創新點
第 2 章 碳金融發展理論概述
2.1 碳金融基本概念
2.2 碳金融產生的理論基礎
2.2.1 外部性理論
2.2.2 “赤道原則”理論
2.2.3 環境經濟學理論
2.3 碳金融交易市場
2.3.1 碳金融交易市場的產生
2.3.2 碳金融交易市場工具
2.3.3 碳金融交易市場結構
2.4 商業銀行發展碳金融的必要性
2.4.1 商業銀行發展碳金融是分散信貸風險的需要
2.4.2 商業銀行發展碳金融是提升銀行業國際競爭力的需要
2.4.3 商業銀行發展碳金融是促進我國經濟模式轉型的需要
2.4.4 商業銀行發展碳金融是提高社會形象的需要
第 3 章商業銀行發展碳金融可行性分析--基于收益模型分析
3.1 基于收益模型的可行性分析
3.1.1 計算企業的碳排放量
3.1.2 確定企業的生產成本
3.1.3 構建商業銀行發展碳金融收益模型
3.2 收益模型結果分析
第 4 章 碳金融實踐發展現狀
4.1 國際碳金融發展現狀
4.1.1 CDM 項目的發展
4.1.2 多樣化的碳金融產品
4.1.3 碳金融創新
4.1.4 國外商業銀行碳金融發展實踐
4.2 國內碳金融發展現狀
4.2.1 CDM 項目的發展
4.2.2 碳基金的發展
4.2.3 我國商業銀行碳金融發展實踐
4.2.3.1 綠色信貸的發展
4.2.3.2 與碳排放交易所建立合作關系
4.2.4 典型案例分析--以建設銀行為例
4.2.4.1 打好碳金融時代發展“地基”
4.2.4.2 提高碳金融風險管理能力
4.2.4.3 構建碳金融可持續企業文化
4.3 國外商業銀行碳金融發展的經驗和啟示
4.3.1 加強對碳金融的認識，培育專業人才
4.3.2 創新低碳信貸業務
4.3.3 創新碳金融衍生品業務
4.3.4 加強對碳金融風險的管控
第 5 章 我國商業銀行發展碳金融的 SWOT 分析
5.1 內部優勢（S）
5.1.1 商業銀行擁有龐大的信息和客戶資源
5.1.2 商業銀行具有雄厚的資金實力
5.1.3 我國銀行業發展碳金融發展具有成效
5.2 內部劣勢（W）
5.2.1 商業銀行發展低碳金融的戰略儲備缺乏
5.2.2 商業銀行發展碳金融的金融創新和服務能力不足
5.2.3 商業銀行發展碳金融的專業人才稀缺
5.3 外部機遇（O）
5.3.1 轉變經濟發展方式的契機
5.3.2 商業銀行追求盈利、樹立良好社會形象的需要
5.3.3 具有豐富的碳減排資源和前景廣闊的碳金融交易市場
5.3.4 碳減排成本低，核準減排量交易需求量大
5.3.5 人民幣加入特別提款權的國際政策
5.4 外部威脅（T）
5.4.1 缺乏行之有效的碳金融交易制度、平臺以及相應的配套政策
5.4.2 碳金融政策激勵措施相對滯后
5.4.3 對碳金融認識不到位，不具備全民碳金融意識
5.4.4 碳金融發展面臨著諸多的風險
5.4.5 國際碳交易市場定價權的缺失
第 6 章 我國商業銀行碳金融發展的對策建議
6.1 提高商業銀行的基礎能力、業務模式創新能力以及風險防范能力
6.1.1 商業銀行應加強自身基礎能力建設
6.1.1.1 積極制定碳金融發展規劃
6.1.1.2 加強復合型人才的培養
6.1.1.3 加強低碳理念和低碳服務的宣傳推廣，樹立全民碳金融意識
6.1.1.4 積極加強與國內外低碳金融相關機構的合作
6.1.2 商業銀行應加強碳金融業務模式創新
6.1.2.1 增加低碳授信額度
6.1.2.2 拓展碳金融中間業務
6.1.2.3 拓展碳金融表外業務
6.1.3 商業銀行應提高碳金融風險的防范能力
6.1.3.1 加強低碳信貸風險防范
6.1.3.2 加強 CDM 項目風險防范
6.1.3.3 加強市場風險防范
6.1.3.4 加強政策風險防范
6.2 改善商業銀行碳金融發展的外部政策環境
6.2.1 大力推廣碳金融理念
6.2.2 完善低碳發展環境，加快碳金融市場機制建設
6.2.3 健全碳金融監管的配套政策
6.2.4 構建碳金融發展的補償激勵機制
6.2.5 推動人民幣對碳交易計價的國際化進程
第 7 章 總結
參考文獻
致 謝
